Как заработать на срочном рынке

Как заработать на фьючерсах

Фьючерсы – не самые простые финансовые инструменты. Они были придуманы финансистами для того, чтобы сократить риски изменения цены какого-либо актива в будущем. Для того чтобы понять суть фьючерсов, обратимся, к примеру из бизнеса.

Представьте, что нам нужно будет купить 100 тонн стали через 2 месяца. Мы знаем текущую цену, например, 30 рублей за 1 кг. Цена 100 тонн получается 3 млн. рублей. Ценовой риск, который мы несем, состоит в том, что если цена за эти 2 месяца увеличится и станет 38 рублей – нам понадобится 3,8 млн. руб. Чтобы обезопасить себя от рисков роста цены есть несколько вариантов:

1. Закупить все и сразу – что не очень выгодно в силу высоких издержек хранения, а также замораживания денег.

2. Договориться с поставщиком о фиксированной цене, но в таком случае не исключено, что поставщик попытается немного увеличить текущую цену, заложив в нее свои риски недополучения дохода в будущем.

3. Мы можем купить фьючерсный контракт на 100 тонн стали по цене 30 рублей за 1 кг с закрытием через 2 месяца. Через 2 месяца, если цена стали вырастет наш контракт закроется по 38 рублей и мы получим 800 тыс. рублей прибыли, которые добавим к нашим 3 млн. и спокойно купим сталь за 3,8 млн., ничего не потеряв.

   Если же цена стали упадет до 25 руб., мы получим убыток в 500 т.р., но при этом и сталь купим за 2,5 млн. – также ничего не потеряв. Отличие от первого варианта состоит в том, что мы не замораживаем 3 млн. руб.

   на 3 месяца, фьючерсный контракт можно купить лишь за часть стоимости (гарантийный взнос – 10-20% от стоимости).

Стоит сказать, что фьючерсы бывают поставочные и расчетные.

Расчетный фьючерс – финансовый инструмент, который приобретается не для получения самого актива, а для заработка на разнице между текущей ценой и будущей.

Поставочные фьючерсы на товары (металлы, нефть, пшеница) торгуются на крупных мировых площадках, например лондонская биржа металлов (LME) или на нью-йоркской товарной бирже (NYMEX) и др. Но торговля там осуществляется довольно большими партиями, поэтому участниками являются крупнейшие мировые бизнес компании.

На московской бирже можно приобрести только расчетные фьючерсы на товары. При этом фьючерсы на акции, являются поставочными. Это не означает, что акции придется обязательно выкупать, но после закрытия фьючерса у вас будет на это право.

Фьючерсы как финансовый инструмент изначально были созданы для бизнеса, но после оказались очень популярным у финансистов, трейдеров и инвесторов.

И сегодня, например, фьючерс на индекс РТС на московской бирже — актив, который имеет самый большой торговый оборот на всем российском фондовом рынке.

Это обусловлено тем, что фьючерсы имеют и другие достоинства, которые высоко ценят трейдеры и инвесторы.

Основные плюсы фьючерсов по сравнению с другими активами для инвестора

1. Главным преимуществом фьючерсов для инвестора является возможность доступа к сырьевым рынкам. На Московской бирже мы можем купить расчетные фьючерсы на нефть, металлы, зерно, мазут и другие реальные активы. Это позволяет значительно разнообразить свою торговую стратегию и диверсифицировать свои активы более широко.

2. Большое кредитное плечо. Кредитное плечо кратное 10 означает, что при изменении цены актива на 5%, мы можем заработать 50% на свои вложенные деньги, при изменении цены актива на 50% — мы получим 500%. Это очень заманчиво для трейдеров и спекулянтов, но в то же время риск возрастает в той же пропорции.

3. Высокая ликвидность и низкие издержки. Как я уже говорил, обороты на рынке фьючерсов очень высокие, это означает, что фьючерс – это актив, который вы можете реализовать мгновенно с минимальными издержками. Спрэды и комиссионные издержки на этом рынке самые низкие.

Этот факт порождает такое направление работы на бирже как «скальпинг», когда трейдеры пытаются ловить даже минутные колебания цены и на них зарабатывать. Только представьте, можно сделать 100 сделок в день, на каждой заработать по 0,5% — в итоге выйдет 50% дохода в день!

4. Возможность торговать, когда основная биржа уже закрылась. Фьючерсы обращаются на отдельной секции Московской биржи, которая называется ФОРТС и работает с 10.00 до 23.55, в то время как основная секция, где торгуются акции и облигации работает с 10.00 до 18.45.

Как торговать фьючерсами?

Фьючерсы торгуются на рынке ФОРТС (срочный рынок). Если у Вас уже есть брокерский счет, то перевести деньги с основной площадки на ФОРТС не составит труда, это можно сделать непосредственно в торговом терминале, не отходя от компьютера.

Разберем, как торговать фьючерсами на примере акций Сбербанка и фьючерса на акции Сбербанка.

Поэтому владея акцией, мы владеем, неким активом, который в первую очередь несет за собой определенные права и только во вторую является биржевым инструментом, на котором можно заработать.

Покупая фьючерс на те же акции Сбербанка, мы, по сути, делаем ставку на то, что рыночная стоимость этих акций вырастет. И в этом состоит основное отличие.

Акции СБРФ сейчас стоят 85,7 рублей и продаются лотами по 10 штук. Фьючерс на обыкновенные акции Сбербанка стоит 8 736 рублей, что соответствует цене 100 акций. При этом чтобы купить фьючерс на 100 акций СБРФ, нет необходимости платить 8 736 р. – достаточно заплатить гарантийное обеспечение (ГО), равное 1278 р.

Теперь давайте сравним, сколько мы сможем заработать на акциях и на фьючерсах при одинаковой сумме инвестиций. В случае с фьючерсом за 12 780 рублей мы купим фьючерс на 1000 акций. При этом за эти деньги мы купим всего 140 акций.

Если цена на акции СБРФ у нас поднимется на 5% или на 4,36 руб. с 87,36 до 91,78 руб., то со 140 акций мы бы заработали 611 рублей или 4,8% от нашего счета. При тех же самых инвестициях во фьючерс мы заработаем 4360 руб. с 1000 акций, или 34% от наших инвестиций.

Это становится возможным благодаря встроенному кредитному плечу.

Стоит отметить, что в случае, если цена пойдет в противоположном направлении, эффект будет тот же. Поэтому сделки с фьючерсами могут быть очень рискованными – можно не только уйти в минус, но и полностью потерять капитал.

Как защитить свой капитал при инвестициях в рисковые активы и как рисковать, не рискуя, мы описывали в статье «Как самому приготовить доходный финансовый продукт».

Особенностью фьючерсов является то, что они существуют ограниченный период времени (самые популярные 3 месяца, есть на полгода, год, 2 года), поэтому если мы хотим иметь в своем портфеле какой-либо интересный нам фьючерс, придется периодически переходить из одного фьючерса в другой (закрывать один и покупать новый).

Итак, основные отличия торговли фьючерсами от работы с акциями:

1. Необходимость переходить из одного фьючерса в следующий.

2. Большое кредитное плечо, которое позволяет зарабатывать больше/ но и создает значительный финансовый риск.

3. Более высокие риски, которые требуют более внимательного отношения к счету.

Сам процесс торговли фьючерсами, также как акциями и облигациями осуществляется в терминале Quick.

В представленной таблице мы видим список фьючерсов на Московской бирже. Чтобы понять какой именно фьючерс перед нами, необходимо уметь их расшифровывать, у всех фьючерсных контрактов обозначение состоит из 4-х символов:

— Первые два отвечают за название базового актива, например в названии фьючерса GDZ5, GD – обозначает золото.

— Следующий символ обозначает месяц, до которого фьючерс функционирует (в данном случае Z — это декабрь)

— И последний символ обозначает год, в нашем случае 5 – это 2015 год.

Правила расшифровки фьючерсного контракта

На рисунке проиллюстрировано данное правило. Эту картинку стоит сохранить себе. Пригодится в работе.

Если статья была Вам полезной, ставьте лайк и добавляйтесь в друзья на наши странички в социальных сетях.

Удачных Вам инвестиций!

Рекомендуем к прочтению

Темная сторона
    инвестирования

начните инвестировать под 30%
в надежные активы уже сегодня

Скачать

Торговля фьючерсами для начинающих трейдеров: как торговать и заработать (основные секреты)

Фьючерс — особый вид контракта между инвесторами на покупку (продажу) материального актива или услуги. Заключить такой договор можно на валютных биржах. Из-за спекулятивной природы фьючерса на них могут заработать опытные и начинающие трейдеры. Прежде чем приступить, стоит ознакомиться с секретами торговли на фьючерсном рынке от опытных трейдеров.

Как это работает

Фьючерс — это контракт между 2 участниками сделки, который фиксирует цену товара и услуги на ограниченный срок. При этом покупатель и продавец в указанную дату обязаны совершить сделку по этой цене вне зависимости от изменения финансовой ситуации на рынке. При удачной сделке покупателю можно заработать на колебании курса.

Похожие экономические стратегии применялись со времен купеческой торговли. Тогда в роли актива выступали сезонные товары, цена на которые падала при большом урожае. Опытные купцы предпочитали заключать сделки заранее, обеспечивая себя прибылью большей, чем мог предоставить рынок, и защищаясь от возможного обвала цен.

Преимущества и недостатки

Торговля фьючерсами наделена рядом преимуществ:

1. Обширный ассортимент активов для инвестиции в разных сферах и на различные суммы. Для вхождения на фьючерсный рынок не потребуется больших денег.
2. Кредитное плечо, которое обеспечивает увеличение прибыли при удачной сделке.
3. Инвестор может выбрать одну из нескольких стратегий, основываясь на ликвидности и волатильности разных контрактов.

Под ликвидностью понимают способность контракта быть быстро проданным. Этот показатель вычисляется по статистическим данным, т. е. на основании информации от предыдущих сделок. Волатильностью актива называют его колебания в цене. Показатель также статистический, на основании исторической волатильности (т. е. той, которая была в прошлом при сделках с активом) прогнозируют ожидаемую.

Не лишена фьючерсная торговля и недостатков:

1. Контракт заключается на срок не более 3 месяцев. Долговременные инвестиции при таких сделках невозможны.
2. Работа с активами и расчетами требует опыта, которого лишены начинающие трейдеры.

Отличие фьючерса от акции

Неграмотные в финансовой сфере трейдеры не знают, что такое фьючерсы и каковы их отличия от акций. В заблуждение вводит сходство механизмов работы с этими активами — каждый из них покупают для более выгодной продажи в будущем.

Отличия таковы:

1. Фьючерсный актив — инструмент, который защищает от изменения цены на товар или валюту в будущем. В то же время акция — не просто ценная бумага, а документ, передающий в руки собственника актива часть компании. В отличие от краткосрочных активов, акции после смерти владельца передаются по наследству, при желании ее можно подарить другому физическому или юридическому лицу.
2. Владельцы акций получают ежемесячные, ежеквартальные либо ежегодные дивиденды (зависит от политики выплат компании). После покупки фьючерса никакой прибыли, кроме выгоды от продажи, актив владельцу не приносит.
3. У акции бессрочное действие. Фьючерсный контракт действителен до закрытия сделки, этот срок не превышает 3 месяца.
4. Для сделок с фьючерсами не требуется большого капитала. Для покупки акций необходимы крупные суммы, чтобы заработать на перепродажах или владении ценными бумагами.

Различаются и условия заключения сделок. Для покупки или продажи фьючерсов не потребуется платить большую комиссию, еще не нужно тратиться на оплату хранения ценных бумаг в депозитарии. В то же время для работы с фьючерсами придется тратить деньги на оплату кредитного плеча.

Риски

При торговле на проверенных биржах инвестор рискует своими средствами из-за специфики фьючерсов. Эти активы финансово нестабильны, поэтому без опыта и знаний просчитать выгодность той или иной сделки затруднительно.

Есть и другая опасность — работа с недобросовестными трейдерами и компаниями-однодневками. Прежде чем доверить им свои деньги и начать скупать предлагаемые «фьючерсы», стоит вспомнить, что такие финансовые активы являются элементом финансового фондового рынка.

Как получить доступ на биржу CME и Forts?

Для торговли фьючерсами трейдерам из России доступны 2 биржи — CME и FORTS. Штаб-квартира первой организации находится в Чикаго, вторая — представитель российского фондового рынка.

CME — торговая площадка с мировым именем. Единственная иностранная биржа, сотрудничающая с российскими инвесторами. На площадке действует русскоговорящая служба поддержки. Предусмотрена возможность пополнения депозитного счета национальной валютой (рублями).

Для работы на этой бирже потребуется подключение через российскую дочку западного брокера IB, Captrader, Exante и др. На этой бирже можно спекулировать фьючерсами международных активов, приобретать акции популярных эмитентов.

К недостаткам относятся:

• высокий минимальный депозит — 10 тыс. долларов и более;
• удержание комиссии при отсутствии активности пользователя.

FORTS — торговая площадка, на которой можно приобретать активы отечественных компаний. Трейдеры покупают фьючерсы на акции Газпрома или Сбербанка, индекс РТС, ведущие валютные пары. Подключиться к ней можно через Мосбиржу, либо через брокера.

Такие брокеры, как ММВБ, проходят сертификацию ЦБ РФ, получая разрешение на работу с ценными бумагами. На самой Московской Бирже заключать такие контракты практически невозможно из-за их малого количества по сравнению с возможностями FORTS.

Бирже скоро исполняется 25 лет, это одна из старейших площадок на фьючерсном рынке.

К достоинствам компании относятся:

1. Отсутствие необходимости регистрироваться через сторонние ресурсы, что выгодно отличает FORTS от CME. Доступ к бирже предоставляют аккредитованные российские брокеры.
2. Минимальные комиссии по всем видам сделок.
3. Нижняя граница депозита — 30 тыс. руб. Это более подъемная сумма для российского трейдера, чем стартовый капитал для игры на CME.

Из недостатков — невозможность работать с активами зарубежных компаний, меньший выбор сделок по сравнению с Чикагской биржей.

Где найти полный перечень фьючерсов?

Перед тем как покупать фьючерсы, трейдер знакомится с ситуацией на рынке и выбирает активы. Ознакомиться с имеющимися предложениями, спрогнозировать колебания курсов и цен можно как на самой бирже, так и информационных досках. Изучая эти данные, трейдер решает, какие активы его интересуют и как ими торговать.

Что надо знать о спецификации фьючерса

Основы торговли фьючерсами включают знания по спецификации ценных бумаг. Это официальный документ, в котором отражены ключевые параметры контракта.

Длительного обучения для понимания спецификации не требуется, она состоит из 3 частей:

• название актива, на который фиксируется цена при покупке фьючерса (называется код C);
• месяц, в котором контракт будет закрыт (код M);
• год закрытия контракта (условное обозначение — код Y).

Названия активов утверждаются комиссиями биржи. Так золоту присвоен код GC, акциям Газпрома — GAZP и т.д. Месяцам с января по декабрь присвоены следующие буквенные обозначения в порядке перечисления: F, G, H, J, K, M, N, Q, U, V, X, Z.

Год закрытия контракта указан в конце кода. Общий вид кода — перечисление 3 элементов: название — месяц — год с пробелом между ними. Контракт на акции Газпрома, подлежащий закрытию в декабре 2019 г., выглядит так: GAZP Z 9.

Виды контрактов

Технология торговли фьючерсами зависит от их типа.

Контракты бывают:

1. Поставочными. Такой договор предусматривает передачу товара в обмен на деньги. Покупатель получает в установленный срок товар и платит ту сумму, которая указана во фьючерсе. При попытке отказаться от сделки на виновную сторону накладывается штраф.
2. Расчетными. В таком фьючерсе не предусмотрено передачи физического товара. Особенности торговли фьючерсами этого типа — в проведении расчетов между участниками без предоставления актива.

Выгода торговли

Большинство трейдеров на бирже — инвесторы, заинтересованные в спекулятивных сделках. Для них основную ценность представляют контракты расчетного типа.

Поставочные контракты заключаются только производственными предприятиями — сельскохозяйственными и промышленными.

Эта группа игроков заинтересована в покупке активов по максимально низкой цене и продаже своего товара по высокой насколько возможно.

Выбор фьючерса по дате — основные отличия

Ключевое отличие контрактов — срок их исполнения. Зная, что такое фьючерсы, все договора этой группы условно делят на краткосрочные (до 1 недели), среднесрочные (до 1 месяца) и долгосрочные (до 3 месяцев).

Закрытие сделок по контрактам происходит автоматически, т. е. при наступлении указанной в договоре даты производится зачисление средств и передача активов у всех трейдеров, совершивших сделки с фьючерсами на этот день.

Срок исполнения контракта зависит от природы актива. Для фьючерсов на валютные пары с индексами закрытие сделок приходится на 20 или 21 число марта, июня, сентября, декабря. Даты исполнения обязательств по фиксированию цены акций биржами устанавливаются индивидуально.

Фьючерсы с наибольшей инвестиционной привлекательностью

При спекулятивных сделках для инвесторов важны не только колебания в цене фьючерсов, но и их ликвидность, т. е. спрос на активы. Поэтому на биржах инвестиционной привлекательностью обладают популярные индексы — Доу-Джонса, PTC и др. Работа с этими индексами подходит для опытных трейдеров.

Валютные пары с долларом (EUR/USD, GBP/USD) более просты в обращении. При этом работа с такими активами хотя и требует знаний, но проще, чем приобретение фьючерсов на индексы.

Минимальный риск для трейдера, не знающего, как зарабатывать на фьючерсах, — приобретение контрактов на акции крупных эмитентов. На российском рынке — это Газпром и Сбербанк. Иностранные биржи предлагают фьючерсы на акции Google, Intel, нефтяные компании с мировым именем.

Сколько можно купить фьючерсов на 1000/5000/10000 USD?

Сумма возможных сделок и количество приобретенных фьючерсов зависят от цены, а также комиссионных сборов и наличия либо отсутствия кредитного плеча. Кредитным плечом называют сумму, которая предоставляется трейдеру брокером для осуществления крупных сделок.

Изначально обладая суммой в 1 тыс. дол. и решив приобрести пакет фьючерсов на 10 тыс. дол., трейдер обращается к кредитору, получая недостающую сумму. При этом брокер страхует свои деньги, ограничивая количество сделок и допустимое снижение цены фьючерса.

Без кредитного плеча

Полагаясь только на свои деньги, трейдер может приобрести столько контрактов, сколько сможет оплатить. В оплату входит не только стоимость фьючерса, но и комиссия биржи, поддерживающая маржа.

После оплаты контракта эта сумма будет заморожена на счете и недоступна для операций с ней.

По окончании срока действия контракта осуществится продажа фьючерса, трейдер снова получит возможность распоряжаться либо поступившими средствами, либо полученными активами.

C кредитным плечом

Размер кредитного плеча, предоставляемого брокером, составляет 1:14 либо 1:17, т. е. деньги трейдера будут составлять 14 либо 17 часть суммы. Для подсчета количества контрактов потребуется разделить сумму депозита, необходимую для 1 сделки, на размер гарантийного обеспечения.

Под гарантийным обеспечением подразумевается та часть денег, которая принадлежит самому трейдеру, а не взята им у брокера взаймы. Если размер депозита 1000 дол., а стоимость 1 контракта 5 тыс. дол., то трейдер может приобрести не более 5 фьючерсов этого вида.

Торговые стратегии и правила для трейдинга фьючерсами

Существует несколько секретов торговли на фьючерсном рынке. Новичкам их все не освоить ввиду требования специфических знаний и опыта.

Легче всего действовать по схеме «ударный день», которая часто применяется российскими трейдерами. По этой стратегии сделку открывают после сигнала импульсной свечи, за которым рынок движется в одном направлении. Предвестником таких изменений будет отсутствие колебаний курса за день до изменения графика.

Во время операций с фьючерсами стоит подстраховать себя приказом Stop loss, который при выставлении его на 300-500 пунктов ниже момента входа в сделку пошлет сигнал о ее закрытии. Этот шаг предотвратит крупные потери, которые последуют за изменением рынка и несвоевременным оформлением сделки.

Рекомендации для начинающих инвесторов и трейдеров

Успех торговли фьючерсами для начинающих зависит от их выдержки и терпения. Трейдеры рекомендуют набраться опыта прежде, чем заниматься крупными сделками. Не стоит пытаться изобретать новые стратегии без освоения уже существующих базовых принципов.

Перед тем как приступить к работе с деньгами, стоит потренироваться на учебном счете, понаблюдать за колебаниями курса акций и валют, чтобы вывести закономерности и обратить их себе на пользу.

Торговля фьючерсами для чайников

Одним из самых быстрорастущих видов инвестиций финансового сектора считаются фьючерсы. Эти контракты отличаются высокой ликвидностью и предоставляют выбор разнообразных стратегий для торговли.

Фьючерсный контракт на покупку или продажу актива заключается на определенную дату в будущем по сегодняшней рыночной цене. Базовыми активами (предметом договора) для заключения таких контрактов могут быть акции и облигации, товары и валюта.

Как это работает?

Фермер весной посадил пшеницу. Пока она растет, еще весной фермер договаривается, что осенью он продаст урожай пшеницы по текущей цене в 100 рублей.

В это время синоптики прогнозируют хорошее лето и отменный урожай осенью. Логично предположить, что при таком раскладе предложений осенью будет много, это может спровоцировать падение цен. Но фермеру неинтересно продавать пшеницу осенью по 40 руб за тонну.

Поэтому он весной договаривается с несколькими покупателями о поставке пшеницы через полгода по нынешней цене. Таким образом, фьючерсный контракт защищает интересы продавца и фиксирует нынешнюю цену товара, который будет отгружен позже в оговоренные сроки.

Некоторые из них датируются за несколько веков до нашей эры — археологи нашли клинописные таблички на раскопках в Междуречье, которые по сути можно назвать неким прообразом фьючерса.

Более современные финансовые инструменты сформировались в Европе в начале XVIII века.

Одним из популярных фьючерсных рынков — это срочный рынок FORTS, который относится к Московской бирже. А самый универсальный его инструмент — фьючерс на индекс РТС.

Что надо знать о спецификации фьючерса

Это документ, который закрепляет биржа. Он содержит все оговоренные условия фьючерсного контракта.

Сюда входят:

— наименование товара;

— тиккер;

— указывается тип контракта (расчетный или поставочный);

— сколько единиц базового актива приходится на один фьючерс;

— сроки обращения;

— обозначена дата поставки;

— минимально допустимое изменение цены (шага);

— цена минимального шага.

Более подробная информация по спецификациям с короткими кодами фьючерсов есть на сайте Московской Биржи.

Виды фьючерсных контрактов

Поставочный, по которому осуществляется поставка базового актива. Всё очень просто — продавец и покупатель договорились о заключение сделки через полгода на поставку золота по нынешней цене.

Расчётным фьючерсам поставка не предусмотрена. Когда срок контракта истекает, участники договора производят перерасчет прибыли и убытков, начисляют и списывают денежные средства.

Допустим, вы купили 10 фьючерсов на российский индекс РТС, так как предполагаете, что до конца срока обращения фьючерсов индекс вырастет. Когда данный период закончится, вам просто начислят прибыль, при этом никто не отгружал никому никаких товаров.

В течение срока обращения фьючерса контракт можно подкупить или перепродать. Когда срок истекает, все владельцы контракта должны исполнить свои обязательства.

Фьючерсная цена — это текущая стоимость контракта. Пока бумага ходит в обращении, она может меняться.

Внимание! Не путайте стоимость фьючерсного контракта и цены базового актива. Хотя одна прямо зависит от другой.

Может сложиться так, что цена фьючерса станет дороже или дешевле цены базового актива. Поэтому текущую цену формируют в зависимости от обстоятельств, которые возможны в будущем в ту или иную сторону.

Чем выгодна торговля фьючерсами:

• широким выбором инструментов, которыми можно торговать на разных финансовых биржах мира, что дает возможность широко диверсифицировать свой портфель;
• у фьючерсов высокая ликвидность. Это позволяет применять различные стратегии;
• здесь ниже комиссионные, чем на рынке акций.

А вот вам вишенка на торте — гарантийное обеспечение (ГО).

Когда вы покупаете фьючерсный контракт, вы вкладываете денег в разы меньше, чем в покупку базового актива. Биржа взимает с вас определенную сумму в качестве залога, которая соответствует 2-10 процентам от цены базового актива. Другими словами, вы покупаете фьючерсы на сумму 100 000 руб, а платите за них всего 10 000, что составляет 10% от 100 тысяч.

Сумма гарантийного обеспечения не является фиксированной. Она может меняться даже после покупки фьючерса. Поэтому вам придется контролировать состояние своей позиции и сумму ГО. Иначе брокер может закрыть вашу позицию при незначительном увеличении ГО, когда у вас на счёте может не оказаться дополнительных средств.

Какие торговые стратегии возможны при торговле фьючерсами

Хеджирование рисков

Такой вариант финансовых инструментов породило сельское хозяйство. Чтобы как-то застраховать свои доходы, фермеры заключали договора на поставку урожая в будущем, но по зафиксированным сейчас ценам. Таким образом, хеджирование снижает риски при инвестиционных операциях.

Как это применимо в трейдинге?

Любой опытный трейдер всегда будет стремиться защитить свои активы, когда на валютном рынке наблюдаются значительные колебания. Допустим, через месяц вы планируете получить прибыль в долларах и не хотели бы рисковать, если курс валюты вдруг изменится. И вы используете фьючерс на пару рубль/доллар.

В цифрах это будет выглядеть так. Вы ждете 10 000 долларов через 2 месяца. Текущий курс валют вас полностью устраивает.

Чтобы застраховаться от изменения курса, вы заключаете сделку на продажу 10 контрактов с выгодной для вас датой исполнения.

То есть, вы зафиксировали текущий рыночный курс, и если он изменится, ваш счёт не пострадает, так как позиция закроется сразу после получения реальных денег.

Биржевые спекуляции

Фьючерсы — популярные инструменты спекулянта в силу ликвидности и большого плеча. Трейдер-спекулянт получает прибыль на разнице в цене покупки и продажи. При этом он имеет максимальный потенциал по прибыли при минимальных сроках удержания открытых позиций. Добавьте сюда еще сниженную, по сравнению с рынком акций, комиссию.

Арбитраж

Смысл арбитражных операций сводится к тому,что участники рынка получают прибыль при заключении сделок на спредах.

В рамках одной статьи рассказать о фьючесрах все невозможно. Хотите разобраться в теме более основательно? Посмотрите программы и курсы от Александра Герчика, выбирайте то, что необходимо именно вам.

Полная версия материала доступна зарегистрированным пользователям

Зарегистрируйтесь и смотрите в свое удовольствие

Полная версия материала доступна зарегистрированным пользователям

Зарегистрируйтесь и смотрите в свое удовольствие

Подписка доступна зарегистрированным пользователям

Полная версия материала доступна зарегистрированным пользователям

Восстановление пароля

Введите email, который вы
указывали при регистрации

Подписка доступна зарегистрированным пользователям

За вашей соцсетью не закреплен электронный адрес.
Введите свой email для регистрации на gerchik.ru

Подписывайся на рассылку!

которую можно будет настраивать из личного кабинета

Как заработать на бирже: механизм торговли на финансовых рынках для чайников

Здравствуйте, друзья!

Несколько лет назад мои студенты очень увлекались рынком Форекс. Организаторы для привлечения новых клиентов даже устраивали чемпионаты. К счастью, играли они на виртуальные деньги.

Это увлечение у многих убавило уверенности в том, что в этом месте можно получать много и долго. Но не Форексом единым.

Разбираем, как заработать на бирже новичку и реально ли там получать сотни процентов годовых доходности.

Плюсы и минусы

Почему миллионы людей со всего мира устремляются на биржи для заработка? Потому что такая работа имеет много плюсов. Тогда почему 9 из 10 разочаровываются? Потому что минусы тоже есть. Разберемся.

Плюсы:

1. Это возможность заработать капитал, который поможет в достижении краткосрочных и долгосрочных целей. А при грамотном его формировании еще и детям с внуками останется.
2. Если вы в поиске дополнительного источника дохода для себя и своей семьи, то торговля на бирже – отличный вариант. У некоторых инвесторов дополнительный заработок переходит в основной, а профессия инвестора становится делом жизни.
3. Торговлю можно совмещать с основной работой, уделяя пару часов в день или месяц (в зависимости от выбранной стратегии).
4. Инвестиции требуют знаний, даже для пассивного инвестора необходим их минимальный объем. А это значит постоянное развитие вас как личности, что положительно скажется и на основной работе. Научиться торговать на биржевой площадке можно за пару месяцев, совершенствоваться – всю жизнь.
5. Кто устал работать на дядю, работайте на себя не выходя из дома. Трейдинг или инвестирование для этого хорошо подходит. Понадобятся только компьютер и интернет.
6. Перспективы дальнейшего развития. Инвесторы, которые добились успеха на финансовом рынке, часто становятся финансовыми советниками, открывают свои онлайн-школы, берут деньги в доверительное управление.
7. Можно начинать с небольших сумм, постепенно наращивая свой капитал. Но для меня, например, более ценным является тот факт, что инвестирование заставляет задуматься о поиске дополнительных источников дохода. Например, повысить квалификацию на основной работе и претендовать на повышение в должности, полностью сменить место работы, освоив новую профессию и пр.

Недостатки тоже есть и они существенные. Именно поэтому новички часто разочаровываются, называют биржи лотереей, казино и лохотроном для отъема денег. Но это не так.

Рассмотрим минусы.

Он всегда идет параллельно с доходностью. Чем выше один показатель, тем выше другой. Часто начинающих инвесторов останавливает именно этот недостаток. Куда надежнее положить деньги в банк на депозит. Только вот ставки в последнее время совсем не радуют.

Если вы почитаете книги по инвестированию, а еще лучше – пройдете обучение у профессионалов рынка, то поймете, что при правильно составленном инвестиционном портфеле риск сведется к минимуму, а доходность в несколько раз превысит процент по депозиту.

• Высокая психологическая нагрузка

А ее уровень зависит от выбранной стратегии. Если вы собираетесь играть, а не инвестировать, то готовьтесь на себе испытать эмоции из известных фильмов про деньги. Стрессоустойчивость у спекулянтов должна быть повышенной.

Как бы радужно брокеры не рисовали картину торговли на бирже, 90 % новичков сливают свои деньги. Не зная броду, не лезьте в воду. Ну вы же не станете делать операцию вместо врача, если никогда на него не учились? И костюм себе не сошьете, и много чего еще. И заработку на бирже тоже надо учиться.

Сразу бегите от “профессионального” инвестора, который гарантирует вам получение N-го % в день, месяц, год. Никто и никогда не может предугадывать поведение рынка на протяжении длительного времени. Прибыль год назад легко оборачивается убытком сегодня. К этим качелям надо быть готовым.

Без них никак. Можно и с 1 000 руб. или 100 $ начать, но вы должны осознавать, что чем больший капитал участвует в процессе, тем на большую прибыль можно рассчитывать. Брокеры с радостью дадут вам в долг. Так называемое кредитное плечо позволяет торговать не на свои деньги, а на заемные. Только в случае убытков вам все равно придется их вернуть.

Некоторые сознательно идут на этот шаг, но далеко не у всех получается обогатиться. Таких людей называют трейдерами или спекулянтами. Ничего обидного в последнем слове нет. Это обычная профессия на бирже, но ничего общего с понятием “инвестор” она не имеет.

Если вы надеетесь на везение, то шансы получения убытков становятся еще больше.

Самый верный путь к успеху – это изучение рынка и доступных инструментов, разработка собственной стратегии и тактики, отключение эмоций и дисциплина.

Для “чайников” есть прекрасная возможность у любого брокера попробовать торговать на бирже без вложений собственных денег, на демо-счетах.

Профессионалы, правда, говорят, что это не то же самое, что реальная торговля. Но так вы хотя бы изучите механизм изнутри.

Механизм заработка на бирже

Есть разные способы получения дохода от работы на финансовом рынке. Мое недавнее посещение (декабрь 2019 г.) в Москве конференции “Портфельные инвестиции для частных лиц” – лишнее тому подтверждение.

Там собралось более 300 участников. Среди них успешные трейдеры, пассивные инвесторы, финансовые советники, руководители онлайн-школ для начинающих и опытных инвесторов. Но все это люди, у которых вопрос “Можно ли зарабатывать деньги на бирже?” имеет только положительный ответ, а вопрос о конкретных суммах вызывает улыбку, потому что заработать на бирже можно сколько угодно.

Именно последний вопрос выдает в спрашивающем новичка. Во-первых, потолка для заработка нет. Доход зависит от вашего отношения к риску и выбранной стратегии инвестирования.

При этом в один год может быть +30 %, в другой – только +10 %, а в третий – вообще минус на волне мирового кризиса фондового рынка, например.

Резюмируя все вышесказанное, заработать на бирже можно. Давайте выясним как.

Этапы торговли

Этап 1. Выбор варианта заработка: краткосрочная торговля (он же трейдинг, он же спекуляция), долгосрочная стратегия активного или пассивного инвестора, доверительное управление.

Этап 2. Выбор биржевой площадки: фондовая, валютная биржи или биржа по торговле производными финансовыми инструментами (опционы, фьючерсы).

Этап 3. Выбор посредника – брокера. Перед принятием решения убедитесь, что у него есть лицензия, доступ к той площадке, которую вы наметили для торговли на 2-м этапе, низкие комиссии.

Этап 4. Выбор активов для торговли: валюта, акции и облигации, опционы и фьючерсы, инвестиционные фонды (ПИФы, БПИФы, ETF).

Этап 5. Торговля. Изучение механизма торговли, установленной с помощью брокера торговой платформы, психологии торгов. Анализ рынка выбранных активов и эмитентов, их выпускающих. Четкое следование выбранной стратегии.

Места торговли

Определим возможные места торговли:

1. Фондовый рынок. Самые известные в России биржи – это Московская и Санкт-Петербургская. На них выходят инвесторы, которые в качестве активов выбрали акции и облигации. Зарабатывают на изменении курса ценных бумаг и на получении купонов, дивидендов. Особенностью Санкт-Петербургской биржи является возможность торговать иностранными ценными бумагами. Инвестору или трейдеру придется подстраиваться под их режим работы.
2. Валютный рынок. Играют на повышении и понижении курсов. Сделки могут совершаться ежеминутно. Для новичка самое неподходящее место для старта. Самый известный валютный рынок Форекс работает круглосуточно.
3. Рынок производных финансовых инструментов – это торговля контрактами на покупку или продажу актива в определенный срок по заранее установленной цене. Для новичков рискованный рынок.

Варианты заработка на бирже

Я выделила 3 варианта.

Вариант 1. Краткосрочная торговля. Эта та самая, когда трейдер сидит весь день онлайн, не может отлучиться ни на минуту. Он глубоко погружен в отчеты, аналитику, графики и т. д. Заработок идет за счет молниеносного реагирования на изменение цены, своевременного открытия и закрытия сделки. Согласитесь, удача здесь далеко не самый важный фактор успеха.

Вариант 2. Долгосрочная стратегия. В ней могут участвовать как активные, так и пассивные инвесторы. Первые самостоятельно подбирают акции и облигации путем анализа эмитентов, чтения экономических и политических новостей. Зарабатывают на росте активов, когда “купил дешево, продал дорого”. Но удачного закрытия сделки могут ждать и несколько дней, и несколько месяцев.

Вторые вообще не ищут подходящего момента для покупки. Их цель – сформировать сбалансированный портфель здесь и сейчас. Регулярно его пополняют, периодически осуществляют ребалансировку и не чаще 1 – 2 раз в год следят за новостями, анализируют портфель. Зарабатывают на росте активов и получении дивидендов с акций, купонов с облигаций.

Можно совместить первый и второй варианты или активную и пассивную стратегии. Например, выделите часть денег, с которыми будете играть на валютной или фондовой бирже, а основная часть капитала не должна быть подвержена риску потери.

Вариант 3. Доверительное управление.

У кого нет времени и желания изучать инвестиционную сферу, кто не уверен в своей стрессоустойчивости, не готов к временным просадкам портфеля, тот может передать деньги в доверительное управление.

В этом случае вам придется надеяться только на профессионализм управляющего и платить за его работу комиссионные. Гарантировать, что последние не съедят вашу доходность, никто не может.

Активы для торговли

Исходя из выбранной биржевой площадки, вы будете иметь дело со следующими активами.

Акции

Акции – это долевые ценные бумаги, которые делают вас владельцем предприятия или организации. Вы можете сами выбирать отрасль, сферу деятельности компании. Посмотрите, например, на таблицу роста цен на акции некоторых российских эмитентов за 2019 год.